AI 반도체 시장에서 엔비디아의 독주 체제에 도전하는 글로벌 기업들의 움직임이 본격화하고 있다. 퀄컴은 바이트댄스와 수백만 개의 AI 데이터센터용 주문형 반도체(ASIC) 공급 계약을 체결했으며, 이는 스마트폰 칩 중심이던 퀄컴이 AI 서버 인프라 시장에서도 경쟁력을 인정받았음을 의미한다. 구글은 자체 개발한 텐서처리장치(TPU)를 외부 데이터센터에 공급하기 시작했고, 인텔은 GPU 사업 강화를 선언하며 시장 진입에 속도를 내고 있다.

시장 수요가 급증하면서 엔비디아의 공급 부족과 높은 가격에 대한 불만이 커지며, 기업들이 대체 공급처를 모색하고 있다. 이 같은 흐름 속에서 퀄컴, 구글, 인텔 등의 주가는 상승한 반면, 엔비디아 주가는 소폭 하락했다. AI 반도체 시장의 경쟁 구도가 본격적으로 재편되고 있음을 보여주는 신호다.

하지만 엔비디아는 하드웨어뿐 아니라 네트워킹과 소프트웨어 생태계까지 아우르는 종합 솔루션을 제공하며 여전히 높은 장벽을 유지하고 있다. 전문가들은 빅테크들의 투자 확대 속에서 당분간은 엔비디아가 여전히 수혜를 볼 것으로 전망하고 있다.